В мире бизнеса сегодня ESG – не просто тренд, а реальный шанс.
ESG – это Environment, Social, Governance: экология, социум, управление.
Выигрыш здесь – в устойчивости и привлечении капитала.
ESG-фонды ВТБ – это инвестиции в “зелёное” будущее страны.
Зеленые облигации РЖД – пример того, как это работает на деле.
В 2022-м рынок ESG-финансов достиг 400 млрд рублей (эксперты говорят).
Перевод денег в проекты через ESG-фонды – это просто, как 1-2-3!
Рост рынка ESG-облигаций в России: обзор ключевых игроков и объемов
Рынок ESG растет! В 2023-м рост составит >51% (прогноз АКРА).
Ключевые игроки: ВТБ, РЖД, правительство Москвы и другие.
Объем рынка: сотни миллиардов рублей и он продолжает расти.
ВТБ и ESG-финансирование: роль банка в развитии рынка
ВТБ – ключевой игрок! В 2021-м организовал размещений на 137 млрд рублей.
ESG-фонды ВТБ – инструмент инвестиций в устойчивое развитие.
ВТБ видит в ESG-критериях индикатор надежности компаний, перевод денег.
ESG – это возможность для банка повысить свою конкурентоспособность.
ВТБ задает тренды на рынке экологичного финансирования в России.
Зеленые облигации РЖД: пример успешного финансирования экологических проектов
Зеленые облигации РЖД – это инвестиции в будущее, в экологию.
Выпуск в 2021-м – бессрочные еврооблигации на 250 млн шв. франков.
Цель: финансирование проектов, связанных с охраной природы.
Ставка купона – 3,125%. Доступны инвестиционным компаниям и физ.лицам.
РЖД – пример для подражания в сфере ESG-финансирования, перевод денег.
Структура и условия зеленых облигаций РЖД
Облигации – бессрочные, в швейцарских франках (CHF).
Купон – фиксированный, 3,125% годовых. Выплата – по графику.
Размещение – на фондовой бирже. Доступны фондам и частным лицам.
Средства – строго на “зеленые” проекты, никакого другого применения.
Подробности – в проспекте эмиссии, доступном для изучения всем.
Целевое использование средств от зеленых облигаций РЖД
Деньги – на экологичные проекты, снижающие воздействие на среду.
Это модернизация транспорта, “зеленое” строительство, энергоэффект-ть.
Примеры: электропоезда “Ласточка”, снижение выбросов от локомотивов.
Прозрачность – отчётность о каждом потраченном рубле на “зелень”.
Контроль – независимый аудитор проверяет соответствие проектов целям.
Анализ объема рынка ESG-облигаций: текущие показатели и прогнозы
Рынок растет! В 2022 – 400 млрд рублей, прогноз на 2023 – +51% (АКРА).
ESG-облигации – новый драйвер роста финансового сектора.
Интерес инвесторов растет, несмотря на внешние факторы.
Влияние на окружающую среду становится важным фактором.
Прогнозы – умеренно-позитивные, с учетом геополитики.
Динамика рынка ESG-облигаций в России в 2022-2023 годах
2022: рост до 400 млрд рублей, несмотря ни на что.
2023: ожидается увеличение объемов более чем на 50% (АКРА).
Новые эмитенты, новые выпуски, расширение линейки инструментов.
Растет интерес со стороны как институциональных, так и частных лиц.
ESG становится важным фактором принятия инвестиционных решений.
Прогноз развития рынка ESG-облигаций на 2024-2025 годы (АКРА)
АКРА ожидает, что рынок продолжит расти, но темпы замедлятся.
Объем новых размещений может быть близок к 2022 году.
Ключевые факторы: господдержка, интерес инвесторов, геополитика.
Риски: усиление санкций, снижение цен на ресурсы, рецессия.
Ключевые эмитенты ESG-облигаций в России: обзор и анализ
РЖД, Правительство Москвы, Атомэнергопром, ВЭБ.РФ, ТМХ.
Эти компании активно выпускают “зеленые” и социальные облигации.
Анализ показывает, что средства идут на заявленные цели.
Но есть вопросы к прозрачности и верификации проектов.
Рынок нуждается в стандартах и независимой оценке ESG-факторов.
ESG-фонды ВТБ: инвестиции в устойчивое будущее
ВТБ предлагает инвестировать в “зелёные” проекты. Выгодно!
Обзор ESG-фондов ВТБ: стратегии и инвестиционные направления
ESG-фонды ВТБ – это разные стратегии: акции, облигации, смешанные.
Инвестиционные направления: “зеленая” энергетика, экология, соц.сфера.
Критерии отбора – соответствие ESG-принципам, устойчивость, прибыльность.
Задача – не только прибыль, но и позитивное влияние на общество.
Подробности – на сайте ВТБ, консультации с экспертами обязательны.
Критерии отбора проектов для финансирования через ESG-фонды ВТБ
Соответствие ESG-критериям: минимум вреда, максимум пользы.
Экологичность: снижение выбросов, переработка отходов, энергоэффект.
Социальная ответственность: рабочие места, условия труда, развитие.
Управление: прозрачность, отчетность, соответствие закону.
Прибыльность: проект должен быть устойчивым и приносить доход.
Преимущества инвестирования в ESG-фонды ВТБ для бизнеса
Репутация: улучшение имиджа компании, привлечение клиентов.
Инвестиции: доступ к “зеленым” деньгам, льготные условия.
Устойчивость: снижение рисков, повышение эффективности.
Прибыль: рост стоимости активов, дивиденды от проектов.
Влияние: вклад в устойчивое развитие, улучшение экологии.
БПИФ ВТБ Ликвидность: старт торгов и перспективы
Торги стартовали 3 февраля 2025 года. Сбор заявок уже открыт.
Это инструмент для краткосрочных инвестиций, высокой ликвидности.
Может быть интересен как альтернатива банковскому депозиту.
Перспективы зависят от общей экономической ситуации и ставок ЦБ.
Важно: изучите условия и риски перед инвестированием, всё взвесить.
Финансовые инструменты для экологии: зеленые финансы для малого бизнеса
“Зелёные” деньги доступны и малому бизнесу! Разбираемся.
Доступные инструменты зеленого финансирования для малого и среднего бизнеса
Льготные кредиты от банков, в том числе ВТБ, с ESG-условиями.
Гранты и субсидии от государства на экологические проекты.
Краудфандинг – привлечение средств от частных инвесторов.
Лизинг экологичного оборудования – экономия на старте.
Венчурные фонды, инвестирующие в “зеленые” стартапы, перевод денег.
Государственная поддержка экологических инициатив малого бизнеса
Субсидии на компенсацию части затрат по “зеленым” проектам.
Льготные налоговые ставки для компаний, снижающих выбросы.
Гарантии государства по кредитам на экологичную модернизацию.
Поддержка экспорта “зеленой” продукции, выход на новые рынки.
Информационная и консультационная поддержка, помощь экспертов.
Примеры успешного использования зеленых финансов в малом бизнесе
Производство эко-упаковки из переработанных материалов.
Установка солнечных панелей на небольшом предприятии.
Организация раздельного сбора отходов в офисе и переработка.
Внедрение энергосберегающих технологий на производстве.
Создание “зеленых” туристических маршрутов, привлечение клиентов.
ESG-критерии для финансирования: как получить доступ к зеленым деньгам
ESG – ключ к “зелёным” инвестициям. Соответствуй и получай!
Основные ESG-критерии, используемые при оценке проектов
E (Environment): воздействие на климат, отходы, ресурсы, биоразнообразие.
S (Social): условия труда, права человека, отношения с сообществом.
G (Governance): прозрачность, этика, независимый совет директоров.
Оценка проводится на основе данных, отчетов, аудитов, рейтингов.
Важно соответствовать всем трем категориям, а не только одной.
Роль ESG-отчетности компании в привлечении финансирования
ESG-отчетность – это визитная карточка для инвесторов.
Показывает, как компания управляет рисками и возможностями ESG.
Повышает доверие, улучшает репутацию, привлекает капитал.
Обязательна для получения “зеленых” кредитов и инвестиций.
Соответствие международным стандартам (GRI, SASB, TCFD) – важно.
Как подготовить компанию к ESG-аудиту и повысить шансы на получение финансирования
Проведите самооценку по ESG-критериям, выявите слабые места.
Разработайте стратегию улучшения показателей, поставьте цели.
Внедрите систему сбора и анализа ESG-данных, обеспечьте точность.
Привлекайте экспертов для консультаций и подготовки отчета.
Будьте прозрачны и открыты, демонстрируйте реальные улучшения.
Влияние инвестиций на окружающую среду: оценка и мониторинг
Инвестиции должны быть “зелёными”! Оцениваем и следим.
Методы оценки влияния инвестиций на окружающую среду
Оценка жизненного цикла (LCA): от добычи сырья до утилизации.
Анализ “углеродного следа”: выбросы парниковых газов.
Оценка воздействия на водные ресурсы, почву, биоразнообразие.
Использование ESG-рейтингов и индексов для сравнения.
Привлечение независимых экспертов для проведения оценки.
Углеродный след бизнеса: как его измерить и сократить
Измерение: расчет выбросов парниковых газов от деятельности.
Учет: прямые (Scope 1) и косвенные (Scope 2, 3) выбросы.
Сокращение: энергоэффективность, ВИЭ, “зеленые” технологии.
Компенсация: инвестиции в проекты по поглощению углерода.
Отчетность: публикация данных о “углеродном следе”, прозрачность.
Международные стандарты экологической ответственности бизнеса
ISO 14001: система экологического менеджмента.
GRI (Global Reporting Initiative): стандарты отчетности.
SASB (Sustainability Accounting Standards Board): отраслевые стандарты.
TCFD (Task Force on Climate-related Financial Disclosures): климатические риски.
Paris Agreement: цели по снижению выбросов парниковых газов.
Рейтинг ESG-фондов: как выбрать лучший вариант для инвестиций
Выбираем “зелёный” фонд правильно! Рейтинги – в помощь!
Обзор методологий рейтингования ESG-фондов
RAEX Europe, MSCI ESG Ratings, Sustainalytics, Refinitiv ESG.
Оценка на основе ESG-критериев, анализа отчетности компаний.
Учитывается влияние на окружающую среду, социальные факторы.
Оценка корпоративного управления, прозрачности, этики бизнеса.
Методологии различаются, важно сравнивать разные рейтинги.
Ключевые факторы, влияющие на рейтинг ESG-фонда
ESG-рейтинги компаний, входящих в состав фонда.
Прозрачность инвестиционной стратегии, отчетность фонда.
Уровень вовлеченности фонда в улучшение ESG-практик компаний.
Соответствие инвестиций фонда целям устойчивого развития.
Риски, связанные с ESG-факторами, и управление этими рисками.
Сравнение рейтингов ESG-фондов, представленных на российском рынке
Сравните рейтинги от разных агентств (RAEX, MSCI, Sustainalytics).
Учитывайте различия в методологиях, взвешивайте факторы.
Обратите внимание на состав портфеля, инвестиционную стратегию.
Оцените риски и доходность, сравните с аналогами на рынке.
Принимайте решение на основе комплексного анализа данных, взвесьте всё.
Устойчивые инвестиционные стратегии: долгосрочный выигрыш для бизнеса
Инвестируем в будущее! Устойчивость – залог успеха.
Разработка устойчивой инвестиционной стратегии для бизнеса
Определите цели: финансовые, экологические, социальные.
Проведите анализ рисков и возможностей, связанных с ESG.
Интегрируйте ESG-критерии в инвестиционный процесс.
Диверсифицируйте портфель, инвестируйте в разные активы.
Мониторьте результаты, корректируйте стратегию при необходимости.
Интеграция ESG-факторов в инвестиционный процесс
Учитывайте ESG-факторы при выборе активов для инвестиций.
Анализируйте ESG-рейтинги компаний, их отчетность.
Оценивайте риски и возможности, связанные с ESG-факторами.
Вовлекайтесь в диалог с компаниями, улучшайте их ESG-практики.
Мониторьте результаты, корректируйте инвестиционную стратегию.
Примеры успешных устойчивых инвестиционных стратегий
Инвестиции в компании, занимающиеся возобновляемой энергетикой.
Финансирование проектов по энергоэффективности и снижению выбросов.
Поддержка компаний, улучшающих условия труда и социальную сферу.
Инвестиции в “зеленые” облигации, финансирующие экологичные проекты.
Вовлечение в диалог с компаниями, улучшение их ESG-практик.
Альтернативные источники энергии: финансирование и перспективы
Будущее – за “зелёной” энергетикой! Инвестируем с умом.
Обзор перспективных направлений в альтернативной энергетике
Солнечная энергетика: снижение стоимости, рост эффективности.
Ветроэнергетика: развитие offshore-проектов, новые технологии.
Гидроэнергетика: модернизация существующих ГЭС, малые ГЭС.
Биоэнергетика: переработка отходов в энергию, биотопливо.
Геотермальная энергетика: использование тепла земли, перспективы.
Источники финансирования проектов в области альтернативной энергетики
Государственные субсидии и льготные кредиты, поддержка ВИЭ.
Частные инвестиции: венчурные фонды, бизнес-ангелы, краудфандинг.
“Зеленые” облигации: привлечение средств на экологичные проекты.
Банковское финансирование: кредиты под залог активов, проектное финансирование.
Международные финансовые организации: ЕБРР, Всемирный банк.
Государственная поддержка развития альтернативной энергетики в России
Субсидии на строительство объектов ВИЭ, компенсация затрат.
Льготные тарифы на электроэнергию, произведенную из ВИЭ.
Поддержка научных исследований и разработок в области ВИЭ.
Создание благоприятного инвестиционного климата, снижение административных барьеров.
Разработка нормативно-правовой базы, стимулирующей развитие ВИЭ.
Экологичность – это не траты, а инвестиции в будущее!
Сравнение ESG-фондов ВТБ (пример):
| Название фонда | Стратегия | ESG-критерии | Доходность |
|---|---|---|---|
| Фонд “Экология” | Инвестиции в “зеленые” компании | Высокие | Средняя |
| Фонд “Социальная ответственность” | Инвестиции в соц.проекты | Высокие | Низкая |
Сравнение “зеленых” облигаций (пример):
| Эмитент | Цель выпуска | Ставка купона | Срок |
|---|---|---|---|
| РЖД | Экологичный транспорт | 3,125% | Бессрочные |
| Компания “Х” | Переработка отходов | 5% | 5 лет |
Вопрос: Как инвестировать в ESG-фонды ВТБ?
Ответ: Обратитесь в отделение ВТБ, проконсультируйтесь с экспертом.
Вопрос: Как купить “зеленые” облигации РЖД?
Ответ: Через брокера, на фондовой бирже, узнайте условия.
Вопрос: Что такое ESG?
Ответ: Environment, Social, Governance – экология, социум, управление.
Ключевые параметры ESG-фондов ВТБ (пример):
| Параметр | Фонд “Ответственность” | Фонд “Экология+” | Фонд “Устойчивое развитие” |
|---|---|---|---|
| Инвестиционная стратегия | Социальные проекты, улучшение условий труда | Компании с низким уровнем выбросов, возобновляемая энергия | Диверсифицированный портфель с учетом ESG-критериев |
| ESG-критерии | Соответствие стандартам социальной ответственности, поддержка местных сообществ | Снижение углеродного следа, эффективное использование ресурсов | Интеграция ESG-факторов в процесс принятия инвестиционных решений |
| Уровень риска | Умеренный | Умеренный | Умеренный |
| Потенциальная доходность | Средняя | Выше среднего | Средняя |
Сравнение “зеленых” облигаций разных эмитентов:
| Эмитент | Цель выпуска | Объем выпуска | Срок обращения | Ставка купона | Рейтинг ESG (пример) |
|---|---|---|---|---|---|
| РЖД | Модернизация электропоездов, снижение выбросов | 100 млрд руб. | Бессрочные | 3,125% | RAEX ESG A |
| Компания “А” (Производство) | Внедрение энергоэффективных технологий на производстве | 50 млрд руб. | 5 лет | 6% | Sustainalytics Medium |
| Правительство Москвы | Финансирование экологичного транспорта, развитие инфраструктуры | 75 млрд руб. | 7 лет | 5,5% | MSCI ESG BB |
FAQ
Вопрос: В чем разница между “зелеными” и социальными облигациями?
Ответ: “Зеленые” финансируют экологические проекты, социальные – социальные (образование, здравоохранение).
Вопрос: Как оценить надежность ESG-фонда?
Ответ: Изучите рейтинг, состав портфеля, стратегию и отчетность фонда.
Вопрос: Как малому бизнесу получить “зеленый” кредит?
Ответ: Соответствуйте ESG-критериям банка, подготовьте экологический проект, предоставьте отчетность.
Вопрос: Влияют ли ESG-инвестиции на доходность?
Ответ: Долгосрочно – да, часто доходность выше за счет снижения рисков и улучшения репутации.